银行业初级资格《个人理财》精讲4

第2章　银行个人理财理论与实务基础

2.1 银行个人理财业务理论基础

银行个人理财业务的相关基础理论较多，其中包括生命周期理论、货币时间价值理论、投资理论等。

2.1.1 生命周期理论(掌握)

1.生命周期概念：一个人将综合考虑其即期收入、未来收入，以及可预期的开支、工作时间、退休时间等诸因素来决定目前的消费和储蓄(理财)，以使其消费水平在一生内保持相对平稳的水平，而不至于出现消费水平的大幅波动。

家庭生命周期：家庭形成期(建立家庭生养子女)、家庭成长期(子女长大就学)、家庭成熟期(子女独立和事业发展到巅峰)和家庭衰老期(退休到终老而使家庭消灭)的整个过程。

家庭生命周期各阶段特征及财务状况

【例题·单选题】某夫妇处于事业上升期，收入逐年增加，孩子在上小学，已经贷款购置了住房，根据这些描述，他们处于生命周期的(　)阶段。

A.家庭形成期　　B.家庭成长期　　C.家庭成熟期　　D.家庭衰老

『正确答案』B

2.生命周期在个人理财中的运用

(1)专业理财从业人员可根据客户家庭生命周期帮助其选择适合客户的理财套餐。

家庭生命周期各阶段的理财重点

反按揭是为拥有不动产，同时基本没有或少有债务的老人设计的，一般期限固定，为借款人在一定时间内(通常为10年)提供金额固定的付款。如果10年内该项房产被出售或房产所有人去世，则用房产的销售收入来偿还贷款;如果10年后房产的所有人依然健在，贷款则需予以偿还。

【例题·单选题】处于不同家庭生命周期的家庭理财的重点也不同，下列说法正确的是(　)。

A.家庭形成期的资产不多但流动性需求大，应以存款为主要配置

B.家庭成长期的信贷运用多以房屋贷款，汽车贷款为主

C.家庭成熟期的信贷安排以购房置产信托为主

D.家庭衰老期的核心资产配置应以股票为主

『正确答案』B

(2)根据家庭生命周期的流动性、收益性和获利性需求给予资产配置建议。

个人理财规划就是根据个人不同生命周期的特点(通常以15岁为出发点)，针对学业、职业的选择到家庭、居住、退休所需要的财务状况，综合使用银行产品、证券、保险产品等金融工具，来进行理财活动和财务安排。

个人生命周期各阶段的理财活动

多选题：

【例题·多选题】处于中年稳健期的理财客户的特征是(　)。

A.理财理念是增加消费、减少负债

B.风险厌恶程度提高、追求稳定收益

C.适度增加财富是其理财目标

D.在资产组合中选择低风险的股票、高等级的债券、优先股等

E.尽力保全自己已积累的财富，厌恶风险

『正确答案』BCD