注册会计师2014年《财务成本管理》辅导精华：短期偿债能力比率_第2页

　　上年营运资本=(880 +580)-丨 070 = 1 460 - 1 070 =390 (万元)

　　当流动资产大于流动负债时，营运资本为正数，表明长期资本的数额大于长•期资产， 超出部分被用于流动资产。营运资本的数额越大，财务状况越稳定。极而言之，当全部流 动资产没由任何流动负债提供资金来源，而全部由长期资本提供时，企业没有任何短期偿 债压力。

　　当流动资产小于流动负债时，营运资本为负数，表明长期资本小于长期资产，有部分 长期资产由流动负债提供资金来源。由于流动负债在1年或1个营业同期内需要偿还，而 长期资产在丨年或1个营业同期内不能变现，偿债所需现金不足，必须设法另外筹资，这 意味着财务状况不稳定。

　　营运资本的比较分析，主要是与本企业上年数据比较。ABC公rrj本年和上年营运资 本的比较数据，如表2-6所示。

　　表2-6 笮位：万元