银行业初级资格《个人理财》精讲18

4.3 银行理财产品介绍

4.3.1 货币型理财产品(熟悉)

1.货币型理财产品定义

货币型理财产品是投资于货币市场的银行理财产品，它主要投资于信用级别高、流动性较好的金融工具，包括国债、金融债、央行票据、债券回购以及高信用级别的企业债、公司债、短期融资券，以及法律法规允许投资的其他金融工具。属于挂钩利率的理财产品。

2.货币型理财产品的特点

投资期短，赎回灵活，安全性高。其产品通常被作为活期存款的替代品。

3.货币型理财产品的风险

信用风险低，流动性风险小。

4.货币型理财产品举例(P100)

【例1·单选题】货币型理财产品具有投资期限(　)，资金赎回(　)，本金、收益安全性高等主要特点。

A.短 灵活

B.长 不灵活

C.短 不灵活

D.长 灵活

『正确答案』A
『答案解析』货币型理财产品的特点是：投资期短，赎回灵活，安全性高。其产品通常被作为活期存款的替代品。

【例2·单选题】对于货币型理财产品，以下描述错误的是(　)。

A.保障本金

B.收益安全性高

C.投资期短，资金赎回灵活

D.主要投资于货币市场的银行理财产品

『正确答案』A
『答案解析』货币型理财产品是投资于货币市场的银行理财产品。它的特点是：投资期短，赎回灵活，安全性高。其产品通常被作为活期存款的替代品。

4.3.2 债券型理财产品(熟悉)

1.债券型理财产品的定义

是以国债、金融债和央行票据为主要投资对象的银行理财产品。挂钩利率类理财产品。

2.债券型理财产品的特点

结构简单、投资风险小、客户预期收益稳定。

3.债券型理财产品的收益及风险特征

目前，商业银行推出的债券型理财产品的投资对象主要是国债、金融债和央行票据等信用等级高、流动性强、风险小的产品，因此其投资风险较低，收益也不高。适合保守型稳健型客户。

4.债券型理财产品投资方向

主要投向银行间债券市场、国债市场和企业债市场。银行募集客户资金，进行统一投资，产品到期后向客户一次性归还本金和收益。

目前，购买债券型理财产品面临的最大风险来自利率风险、汇率风险和流动性风险。利率风险主要来自人民币存款利率的变化;汇率风险在外币债券型理财产品中较为普遍，表现为本币和外币汇率的不可预测性;而流动性风险主要是由于目前国内银行业债券型理财产品通常不提供提前赎回，因此投资者的本金在一定时间内会固化在银行里。

5.债券型理财产品举例(P101)

【例1·单选题】某银行人民币债券理财计划为半年期理财产品，到期一次还本付息，2007年8月1日，某人投资5000元购买该理财产品，半年后到期，该产品实际年化收益率为2.62%，则该理财收益约为(　)元。