2013年初级经济师考试财政税收讲义：第十章_第8页

五、成本控制 
　　1、成本核算的基本程序 
　　(1)确定成本计算对象;(2)确定成本项目;(3)确定成本计算期;(4)生产费用的审核;(5)生产费用的归集与分配;(6)计算完工产品成本和月末在产品成本。 
　　2、价值工程 以产品的功能分析为核心，以提高产品的价值为目的，力求以最低成本实现产品必要功能的一项有组织的创造性活动。 
　　价值=功能/成本 
　　价值工程活动的程序和步骤包括：选定对象、收集情报资料、进行功能分析、提出改进方案、分析和评价方案、实施方案、评价活动成果。 
　　利用价值工程就那些成本控制，包括绝对成本控制和相对成本控制。 
　　(三)本量利分析 
　　1、本量利方程 
　　总收入-总成本=税前利润 
　　销售量×单价-销售量×单位变动成本-固定成本=税前利润 
　　销售量×(单价-单位变动成本)—固定成本=税前利润 
　　销售量×单位边际贡献-固定成本=税前利润 
　　2、保本点与保利点 
　　保本点，是指能够使企业的税前利润为零的销售量或销售额。保利点是指能够使企业实现目标利润的销售量或销售额。公式如下： 
　　保本点销售量=固定成本/单价-单位变动成本=固定成本/单位边际贡献 
　　保利点销售量=目标利润+固定成本/单价-单位变动成本=目标利润+固定成本/单位边际贡献 
　　3、成本降低额 
　　目标固定成本=销售量×(单价-单位变动成本)-目标利润 
　　固定成本降低额=原固定成本-目标固定成本 
　　目标单位变动成本=单价-(目标利润+固定成本)/销售量 
　　单位变动成本降低额=原单位变动成本-目标单位变动成本 　　
　　六、财务分析 
　　1、短期偿债能力分析 
　　(1)流动比率 
　　流动比率=流动资产/流动负债×100% 
　　(2)速动比率 
　　速动比率=速动资产/流动负债×100% 
　　速度比率=流动资产-存货-预付帐款-待摊费用。据经验，一般认为速动比率l：l较为合适。 
　　(3)现金比率 
　　现金比率=现金类资产/流动负债=速动资产-应收及预付款项/流动负债×100% 
　　(4)现金流量比率 
　　现金流量比率=经营现金净流量/流动负债 
　　2、长期负债偿还能力分析 
　　(1)资产负债率 
　　(2)权益负债率 权益负债率=负债/所有者权益 
　　(3)有形净资产负债率 有形净资产负债率=负债/净资产-无形资产 
　　(4)利息保障倍数 一定时期可用来支付利息的息税前利润与利息费用的比值。 
　　利息保障倍数=息税前利润/利息=税前利润+利息/利息=净利润+所得税+利息/利息 
　　(5)现金利息保障倍数 
　　现金利息保障倍数=税前经营现金净流量/利息=经营现金净流量+所得税+利息/利息 
　　(二)营业能力分析 
　　1、存货周转率 
　　存货周转率(次数)=销货成本÷存货平均余额×100% 
　　存货平均余额=(存货年初数+存货年末数)÷2 
　　存货周转天数=360÷存货周转率 
　　=(平均存货×360)÷销货成本 
　　2、应收账款周转率 
　　3、流动资产周转率 
　　4、固定资产周转率 
　　5、总资产周转率 
　　(三)获利能力分析 
　　1、权益净利率 
　　权益净利率=净利润/平均所有者权益=净利润/平均总资产×平均总资产/平均所有者权益=资产净利率×权益乘数×100% 
　　2、资产净利率和资产息税前利润率 
　　资产净利率=净利润/平均总资产×100% 
　　资产息税前利润率=息税前利润/平均总资产×100% 
　　3、销售净利率和销售毛利率 
　　销售净利率=净利率/销售收入净额×100% 
　　销售毛利率=毛利/销售收入净额×100% 
　　=(销售收入净额-变动成本总额)/销售收入净额×100% 
　　或=(销售收入净额-销货成本总额)/销售收入净额×100% 
　　4、资本保值增值率 
　　资本保值增值率=期末所有者权益/期初所有者权益×100% 
　　5、成本费用利润率 
　　成本费用利润率=税后净利润/成本费用×100% 
　　或=税前利润/成本费用×100% 
　　(四)发展能力分析 
　　1、销售增长率 
　　销售增长率=本年销售收入增长额/上年销售收入总额×100% 
　　2、资产增长率 
　　资产增长率=本年总资产增长额/年初资产总额×100% 
　　3、技术投入比率 
　　技术投入比率=当年技术转让费支出与研发投入/当年销售收入净额×100% 
　　4、资本积累率 
　　资本积累率=本年所有者权益增长额/年初所有者权益×100%