2015年银行业初级资格考试《公司信贷》第6章讲义_第2页

 考点6.5财务分析的方法（P125-126）
1.趋势分析法；同比比较（如2012 年与2013 年的总收入比较）
2.结构分析法；占比比较（如负债占总资产的比重大小）
3.比率分析法；项目比较（如负债比重与所有者权益比重进行比较）
4.比较分析法；同业比较（如A 公司某财务指标与B 公司进行比较）
5.因素分析法。针对比较（如某因素对公司产生的影响）

考点6.6资产负债表的构成（P126-127）
资产负债表是反应借款人在某一特定日期财务状况的报表，反应的是某一时刻的存量。
1.资产的组成；
资产：借款人拥有或可以控制的能以货币计量的经济资源；其包括：
（1）流动资产；货币资金、短期投资、应收票据、应收账款、预付账款、存货、待摊费用等。（1 年或1 个营业周期以内）
（2）非流动资产；长期投资、固定资产、无形及递延资产、其他长期资产。（1 年以内不能变现的资产）
2.负债的组成；
负债：借款人需以资产或劳务偿付的能以货币计量的债务；其包括：
（1）流动负债；短期借款、应付票据、应付账款、预收账款、应付工资、应交税费、应付利润、预提费用和其他应付款。（1 年或1 个营业周期内偿还）
（2）长期负债；长期借款、应付长期债券、长期应付款等。（为大经营活动通过举债或发债而筹集的资金）
3.所有者权益的组成；
所有者权益：投资者对净资产的所有权；净资产=全部资产－全部负债。包括：
（1）资本金；投资者实际投入的供长期经营活动使用的资金。
（2）资本公积金（股本溢价、法定财产重估、接受的捐赠资产）、盈余公积金（从利润中提取的公积金）、未分配利润
（留于以后分配或待分配的利润），特点：在生产经营过程中形成。

考点6.7资金结构分析（P128-129）
借款人全部资金来源：借入资金与自有资金（所有者权益）；
资金结构：借款人全部资金中负债和所有者权益所占的比重及相互关系。
结构合理=>经济基础牢固=>风险承担能力大=>偿债能力强来源：233网校
资金结构应与资产转换周期相适应，季节性生产企业——需求短期资金；稳定性生产企业——需求长期资金。
1.企业需要调整自身的资产结构做到负债适度：
（1）总资产利润率高于长期债务成本——加大长期债务、提高财务杠杆收益、提高权益资本收益率；
（2）总资产利润率低于长期债务成本——降低长期债务、减少财务杠杆损失、维护所有者权益。
2.分析资金结构是否合理重点关注内容：
（1）资产负债表结构；长期资产应当由长期资金和所有者权益支持，短期资产应当由短期资金支持；
（2）经营风险水平；所有者权益的数额应至少能弥补其资产变现时可能发生的损失。